Produktmarketing Leben, Januar 2017 TwoTrust Fokus Produktmarketing Leben, Januar 2017

Übersicht Fokus 1. Ausgangssituation 2. Funktionsweise TwoTrust Fokus 3. Garantiekomponenten 4. Kapitalanlage 5. Tarifangebot und Leistungsspektrum 6. Flexibilitäten Fokus Übersicht

Ausgangssituation „Zins-Eiszeit“ gefährdet die Altersvorsorge Anlagebetrag 10.000 EUR Verdopplung nach 15 JAHREN Verdopplung nach 200 JAHREN Rendite 5,00 % Rendite 0,35 % Klassisches Sparverhalten ist auch in der Altersvorsorge nicht mehr ausreichend! TwoTrust Fokus, Januar 2017

Ausgangssituation Steigende Lebenserwartung und "alternde" Bevölkerung Die Lebenserwartung steigt und steigt 82,8 87,0 77,7 82,4 72,4 66,9 1960 2012 2040 (Prognose) Männer Frauen Weniger „Zahler“. Die Lebenserwartung steigt. Die staatliche Absicherung sinkt. Die Lücke wird größer. TwoTrust Fokus, Januar 2017

Ausgangasituation Der finanzielle Bedarf zur Schließung der Versorgungslücke 95% 87% 81% 67% * Quelle: Dt. Sparkassen- und Giroverband Anforderung an ein Altersvorsorgeprodukt: Die Altersvorsorge sollte die wesentlichen Bedürfnisse erfüllen. TwoTrust Fokus, Januar 2017

Ausgangssituation Für wen ist TwoTrust Fokus geeignet? TwoTrust Fokus eignet sich für Kunden, die … eine ausgewogene Anlage verfolgen möchten ein hohes Maß an Sicherheit wünschen und von Kapitalmarktentwicklungen profitieren möchten sich nicht aktiv um ihre Kapitalanlage kümmern möchten und daher ein profes- sionelles Management ihrer Kapitalanlage bevorzugen einen stetigen Aufbau ihrer Altersvorsorge wünschen TwoTrust Fokus, Januar 2017

Funktionsweise des TwoTrust Fokus Der Vertrag des Kunden wird monatlich überprüft Je nach Marktsituation wird zwischen sicheren und chancenreichen Anlagen umgeschichtet TwoTrust Fokus, Januar 2017

Wertsicher-ungsportfolio Funktionsweise des TwoTrust Fokus Die drei Bausteine des innovativen Garantiekonzepts Ziel: Möglichst hohe Investition in Investmentfonds bei gleichzeitiger Sicherstellung der Garantie. Hierzu wird das Vertragsguthaben (inkl. neuer Prämien) monatlich neu aufgeteilt Freie Fondsanlage Stamm-guthaben Wertsicher-ungsportfolio High Constant Portfolio Deckungsstock ISP Dynamik Garantiezins 0,90% zzgl. Überschuss-beteiligung Mtl. Maximalverlust, z.B. 20% Keine Garantie Sicherstellung der Garantie Grundidee: Kann das Wertsicherungsportfolio die Garantie alleine sicher stellen, ist eine Investition in das Investment-Stabilitätspaket Dynamik (ISP Dynamik) möglich. Ansonsten wird das Vertragsguthaben auf das Stammguthaben und das Wertsicherungsportfolio aufgeteilt. D.h. das Vertragsguthaben ist immer nur auf maximal zwei Töpfe verteilt. TwoTrust Fokus, Januar 2017

Funktionsweise des TwoTrust Fokus Beispiel: TwoTrust Fokus in steigenden Märkten (nach zuvor fallenden Märkten) 2 1 Stamm- guthaben High Constant Portfolio ISP Dynamik 1 Kursgewinn im High Constant Portfolio Stammguthaben wird für Garantie nicht mehr benötigt Folge: Umschichten in das High Constant Portfolio und dem ISP Dynamik Kursgewinn im High Constant Portfolio und im ISP Dynamik Folge: Weiteres Umschichten in den ISP Dynamik 2 TwoTrust Fokus, Januar 2017

Funktionsweise des TwoTrust Fokus Beispiel: TwoTrust Fokus in fallenden Märkten 3 4 Stamm- guthaben High Constant Portfolio ISP Dynamik 3 Leicht fallende Märkte Kursverluste im High Constant Portfolio sowie im ISP Dynamik Folge: Umschichten in das High Constant Portfolio, um die Garantie sicherzustellen Stark fallende Märkte Das High Constant Portfolio und das ISP Dynamik verlieren stark Das High Constant Portfolio kann die Garantie nicht mehr alleine sichern Folge: Umschichtung in Stammguthaben erforderlich 4 TwoTrust Fokus, Januar 2017

Garantiekomponenten Die Beitragsgarantie Auf 80% festgelegt in der Privatrente Vertragsindividuell festgelegt in der bAV Beitragsgarantie Verlauf Vertragsguthaben Vertragsguthaben durch die Beitragsgarantie Garantie Vertragsguthaben, wenn keine Garantie bestanden hätte Vertragsbeginn Rentenbeginn TwoTrust Fokus, Januar 2017

Garantiekomponenten Automatische Absicherung: Die „Wachsende Garantie“ Funktionsweise Garantie erhöht sich stufenlos von 50% des Guthabens zu Vertragsbeginn auf 70% des Guthabens zum Rentenbeginn Wachsende Garantie kann an- und ausgeschaltet werden – auch während der Vertragslaufzeit „Wachsende Garantie“ 70 % 65 % 60 % 55 % 50 % Vertragsbeginn Rentenbeginn TwoTrust Fokus, Januar 2017

Garantiekomponenten Automatische Absicherung: Die „Wachsende Garantie“ 100% garantierte Rechnungsgrundlagen 0,90 % Rechnungszins und Sterbetafel DAV 2004 R Beispiel für „Wachsende Garantie“ 100.000 € Verlauf Vertragsguthaben Vertragsguthaben durch die „Wachsende Garantie“ 65.000 € Vertragsguthaben durch die Beitragsgarantie Garantie Vertragsguthaben, wenn keine Garantie bestanden hätte Vertragsbeginn 65% Rentenbeginn TwoTrust Fokus, Januar 2017

Garantiekomponenten Darstellung der „Wachsenden Garantie“ im Versorgungskonzept Beispielhafte Entwicklung der Wachsenden Garantie Gesamtes Vertragsguthaben mit Beitragsgarantie und „Wachsende Garantie“ zum 01.10.2016: 315.022 EUR Gesamtgarantie (Beitragsgarantie und „Wachsende Garantie“) zum 01.10.2016: 202.481 EUR Beitragsgarantie zum 01.10.2016: 53.280 EUR TwoTrust Fokus, Januar 2017

Garantiekomponenten Sicherheitsschloss für das Guthaben: Lock-In / Lock-Out Anpassung der garantierten Leistung an die individuellen Kundenbedürfnisse Aktuelles Vertragsguthaben sichern 100.000 € Garantiertes Vertragsguthaben mit Lock-In Verlauf Vertragsguthaben Vertragsguthaben durch die Wachsende Garantie Vertragsguthaben durch die Beitragsgarantie Garantie Vertragsguthaben, wenn keine Garantie bestanden hätte Vertragsbeginn Rentenbeginn TwoTrust Fokus, Januar 2017

Kapitalanlage Weiterentwicklung von Dynamischen Hybridprodukten Neu: High Constant Portfolio Monatliche Umschichtung Stammguthaben (Deckungsstock) High Constant Portfolio ISP Dynamik Vorteil im Vergleich zu herkömmlichen Dynamischen Hybridprodukten Sowohl das High Constant Portfolio als Wertsicherungsportfolio sowie das Investment-Stabilitäts-Paket Dynamik in der freien Fondsanlage werden automatisch auf eine veränderte Situation am Kapitalmarkt angepasst – ohne dass der Kunde aktiv werden muss. TwoTrust Fokus, Januar 2017

Kapitalanlage Management der Wertsicherungsportfolios Einheitlicher Prozess bei allen Wertsicherungsportfolios Anforderungen Wertsicherungs-portfolio Zielfonds- selektion / -allokation Zielfonds- monitoring Erfolgs- kontrolle Anforderungen TwoTrust Vario Anforderungen des jeweiligen Tarifes an das Wertsicherungs-portfolio u.a. Wertsicherungs-grenze Volatilität Anlageuniversum Investmentstrategie Wertsicherungs-parameter Monitoring des am Markt verfügbaren Wertsicherungs-fondsuniversums systematische, quantitative und qualitative Fonds-analyse Überwachung Wertentwicklung Kontaktaufnahme bei Schwellwert-überschreitung im Bedarfsfall Eskalationsprozess über ILV Komitee Perfomancereporting Rechenschaftsbericht der KAG Advisoring durch TwoTrust Fokus, Januar 2017

Kapitalanlage Analyse der Zielfonds selektion / -allokation KAG-Bewertung Investment Team/Management Managererfahrung, Portfoliokenntnis, Produktkenntnis, … Operatives/Ablauf/Betrieb Kurs-/Daten-und Informationsbereitstellung, Kundenservice, … Fondsanalyse Prozess/Strategie Transparenz der Strategie, Zuverlässigkeit des Prozesses, … Portfoliorisiko Diversifikation, Volumen, … Performance Volatilität, Performance rel. zur Benchmark, … Gebühren/Kosten Kostenhöhe, transparente Kostenstruktur, … TwoTrust Fokus, Januar 2017

Kapitalanlage Talanx Asset Management fakten Gründungsjahr 1968 130,5 Mrd. Euro Assets managed by Talanx Asset Management (Marktwerte) 130 Publikums- und Spezialfonds sowie Finanzportfolien 337 Mitarbeiter (Gruppe) Struktur Talanx AG Die Talanx Asset Management GmbH ist verantwortlich für die Anlagen des Talanx-Konzerns am Geld-, Kapital- und Immobilienmarkt. Die erfolgreiche Entwicklung des Konzernvermögens ist Beleg für die versicherungsspezifische Anlagekompetenz Talanx Asset Management GmbH Talanx Immobilien Management GmbH Ampega Investment GmbH Quelle: www.talanx-asset.com, Stand 30.09.2016 TwoTrust Fokus, Januar 2017

Kapitalanlage Die optimale Kombination für eine ausgewogene Kapitalanlage High Constant Portfolio Investment-Stabilitäts-Paket Dynamik Begrenzung von Verlusten durch eine monatliche Wertsicherungsgrenze Möglichst hohe Investition in Aktien Begrenzung des Risikos durch Investition in Fonds, die einer Volatilitätskontrolle unterliegen Günstige Kostenstruktur Aktive Risikosteuerung und tägliche Überwachung (Value at Risk) Flexible Investition in verschiedene Anlageklassen ohne starre Quoten Risikoklasse bleibt über die gesamte Laufzeit konstant Ausgewogene Anlagestratiegie TwoTrust Fokus, Januar 2017

Kapitalanlage Aktuelle Zusammensetzung des High Constant Portfolios Ziele des Rendite High Constant Portfolios Erzielung einer angemessenen Rendite mit Einbeziehung konservativen Anlagen je nach Kapitalmarktsituation Investition in Aktienanlagen, die einer Volatilitätskontrolle unterliegen Stand zum 01.01.2017 Neu: High Constant Portfolio Aktienanlagen weltweit 100% Global Opportunities Protect Tägliches Management 80% mtl. Garantie i.d.R. bis zu 100% weltweite Aktien SRRI-Klasse 5 TwoTrust Fokus, Januar 2017

Kapitalanlage Investment-Stabilitäts-Paket Dynamik Beispiel für das Zusammenspiel von Portfolio- und Risikomanagement: ISP Dynamik (VaR15) hat ein maximales Risikobudget von 15%; das Portfolio wird über die Verteilung der Anlageklassen permanent so gesteuert, dass das Risiko konstant bleibt. Das Portfolio wurde umgehend der aktuellen Wirtschaftslage angepasst. Portfolio korrekt! Liquidität Rohstoffe Aktien Renten Portfolio wieder korrekt! Liquidität Rohstoffe Aktien Renten Weltwirtschaftskrise: Aktien & Rohstoffe im freien Fall. Das Kapitalmarktrisiko erhöht sich! Portfolio muss angepasst werden! VaR 15% VaR 15% TwoTrust Fokus, Januar 2017

Tarifangebot und Leistungsspektrum zum 01.01.2017 Angebot im Rahmen der betrieblichen Altersvorsorge Angebot für die Private Altersvorsorge TwoTrust Fokus Direktversicherung Zusageart: Beitragsorientierte Leistungszusage Tarif: FRWL17fk TwoTrust Fokus Privatrente und TwoTrust Fokus Privatrente Extra Tarif: FRWX17fk und FRWPX17fk TwoTrust Fokus, Januar 2017

Tarifangebot und Leistungsspektrum Wesentliche Merkmale TwoTrust Fokus Direktversicherung als beitragsorientierte Leistungszusage TwoTrust Fokus Privatrente Garantiekomponenten Beitragsgarantie Vertragsindividuell je nach Laufzeit Auf 80% festgelegt Wachsende Garantie, Lock in √ Garantierter Rentenfaktor auf Vertragsguthaben aus vereinbarten Prämien Kapitalanlage Wertsicherungsportfolio High Constant Portfolio Freie Fondsanlage ISP Dynamik TwoTrust Fokus, Januar 2017

Tarifangebot und Leistungsspektrum Wesentliche Merkmale TwoTrust Fokus Direktversicherung als beitragsorientierte Leistungszusage TwoTrust Fokus Privatrente Prämienzahlung Zahlweise Laufende Prämien Laufende Prämien und Einmalprämien Dynamik / Sonderzahlungen √ Prämienfreistellung und Prämienpause Leistungen Bei Erleben: Wahl zwischen Rente oder Kapital Bei Tod vor Rentenbeginn Auszahlung / Verrentung des Vertragsguthabens Auszahlung des Vertragsguthabens Bei Tod nach Rentenbeginn Rentengarantiezeit Rentengarantiezeit / Kapitalabfindung Berufsunfähigkeitsversicherung Einschluss einer erhöhten Altersrente bei Pflegebedürftigkeit (Extra) TwoTrust Fokus, Januar 2017

Tarifangebot und Leistungsspektrum Wesentliche Merkmale TwoTrust Fokus Direktversicherung als beitragsorientierte Leistungszusage TwoTrust Fokus Privatrente Sonstige Gestaltungsmöglichkeiten Verrentungsformen dynamisch / teildynamisch dynamisch / teildynamisch / fondsgebunden (nicht bei Extra) Vorziehen des Rentenbeginns √ Hinausschieben des Rentenbeginns Rentenbeginn zum exakten Endalter Teilauszahlung / Teilverrenteung TwoTrust Fokus, Januar 2017

Flexibilitäten Absicherung der Pflegebedürftigkeit Leistungsstarke Absicherung bei Pflegebedürftigkeit Erhöhte Altersrente schon ab 2 ADL bzw. Pflegegrad 2 (inklusive Demenz) Todesfallleistung für die Hinterbliebenen bleibt bei Eintritt der Pflegebedürftigkeit erhalten Ausschluss der Pflegeleistung bis 12 Monate vor Altersrentenbeginn vereinbar keine Gesundheitsprüfung, nur eine Frage nach bestehender Pflegebedürftigkeit oder Demenz Wesentliche gesetzliche Neuerungen ab dem 01.01.2017 (Pflegestärkungsgesetz II SGB XI) Die bisher gültigen 3 Pflegestufen werden durch 5 neue Pflegegrade mit neuen Leistungsbeträgen ersetzt. Der Gesetzgeber schließt Demenz mit ein und überführt die bisherige Pflegestufe 0 in den Pflegegrad 2. TwoTrust Fokus, Januar 2017

Flexibilitäten: Absicherung der Pflegebedürftigkeit Überführung aller Pflegestufen in Pflegegrad 2 oder höher Pflegegrad 1: geringe Beeinträchtigung (Präventionsgrad) z.B. Menschen, die noch keinen erheblichen Unterstützungsbedarf haben, erhalten gesetzliche Leistungen zur Anpassungen des Wohnumfelds oder eine Pflegeberatung der Angehörigen, um länger ein eigenverantwortliches Leben zu führen. Pflegegrad 2: erhebliche Beeinträchtigung z.B. stärker ausgeprägten Störungen des Bewegungsapparates oder Demenz im Anfangsstadium Pflegegrad 3: schwere Beeinträchtigung z.B. schwere motorische Störungen (z.B. Teillähmung nach einem Schlaganfall) oder Demenz. Pflegegrad 4: schwerste Beeinträchtigung z.B. vollständige Immobilität oder fortgeschrittene Demenz. Pflegegrad 5: schwerste Beeinträchtigung und besondere Anforderungen an die pflegerische Versorgung z.B. steh- und gehunfähig und überwiegend bettlägerig. Quelle: Broschüre des Bundesministerium für Gesundheit, Pflegestärkungsgesetz II , Stand Januar 2017 TwoTrust Fokus, Januar 2017

Flexibilitäten Vorziehen / Hinausschieben des Rentenbeginns Rentenbeginn kann individuell angepasst werden Beispiel für den flexiblen Rentenbeginn Alter 62 Alter 67 Alter 87 Neuer Rentenbeginn Vertragsbeginn Ursprünglich vereinbarter Rentenbeginn Spätester Rentenbeginn Tarif: TwoTrust Fokus Privatrente FRWX17fk, Abrufphase 5 Jahre TwoTrust Fokus, Januar 2017

Flexibilitäten Die Rentengarantiezeit passt sich an Hinterbliebenenabsicherung bleibt bis zum ursprünglich gewählten Alter erhalten Beispiel für die endalterbezogene Rentengarantiezeit Alter 62 Alter 67 Alter 90 Rentengarantiezeit 23 Jahre Rentengarantiezeit 28 Jahre Vertragsbeginn Vorgezogener Rentenbeginn Rentenbeginn gemäß Vertrag TwoTrust Fokus, Januar 2017

Flexibilitäten Flexible Teilverrentung für die 3. Schicht möglich Es stehen Teile oder das gesamte Vertragsguthaben zur Verrentung zur Verfügung Beispiel für TwoTrust Vario TwoTrust Vario Privatrente* Restverrentung Zweite Teilverrentung im Alter 65 Erste Teilverrentung 65 67 69 Frühestmöglicher Rentenbeginn Vereinbarter Rentenbeginn Spätester Rentenbeginn *unter Beachtung der Mindesthöhen lt. Versicherungsbedingungen TwoTrust Fokus, Januar 2017

Die im Rahmen dieser Präsentation verwendeten Folien und sonstigen Unterlagen geben unsere aktuelle Einschätzung auf der Basis der derzeit geltenden Gesetze und ihrer Auslegung wieder. Die Präsentation ist unter vortragsdidaktischen Aspekten erstellt und erhebt keinen Anspruch auf Vollständigkeit. Sie ist damit weder geeignet, eine Beurteilung im konkreten Einzelfall abzuleiten, noch kann sie als Basis für vertragliche Vereinbarungen herangezogen werden. Durch die Überlassung der Präsentation wird eine Haftung unseres Unternehmens gegenüber dem Teilnehmer der Präsentation oder dritten Personen in keiner Weise begründet. Die Inhalte dieser Präsentation sind das geistige und wirtschaftliche Eigentum unseres Unternehmens und unterliegen unserem Copyright. Das bedeutet, dass sie vom Empfänger nur für eigene Zwecke verwendet werden dürfen. Jede weitere Verwendung, insbesondere die Weitergabe an dritte Personen im Original, als Kopie, in Auszügen oder auf elektronischem Weg, bedarf der ausdrücklichen schriftlichen Zustimmung des Eigentümers. TwoTrust Fokus, Januar 2017